Vantaggi E Svantaggi Of Stock Options

Quali sono i vantaggi e gli svantaggi di usare una put corta nudo come un metodo per l'acquisto di azioni 100 persone hanno trovato utile questa risposta acquisto XYZ attraverso la vendita di una put può lavorare bene, assumendo lo stock prezzo si muove verso il basso per o un po 'al di sotto della 25 prezzo di esercizio. Se il titolo rimane al di sopra di 25, non sarà quotputquot il brodo, e potrebbe perdere una grande rincorsa nel prezzo delle azioni. I suoi unici guadagni saranno quello che sono stati pagati come premio di opzione. Se il prezzo delle azioni scende al di sotto di 25, sarà proprio il titolo ad un prezzo pari al prezzo di 25 strike al netto del premio che hai guadagnato. Se il prezzo scende ben al di sotto del livello quot25-meno-premiumquot, avreste fatto meglio a non aver venduto l'opzione, ma invece l'acquisto del magazzino a titolo definitivo a tale livello inferiore. Il positivo di vendere mette è che si è sicuri di ottenere il premio. Tuttavia, non si può essere sicuri che si finirà per possedere il brodo. Se il suo prezzo è su una traiettoria verso l'alto, con poca volatilità, il titolo otterrà lontano da voi. Con la vendita di put, si potrebbe perdere il rialzo, ma sarà sicuramente partecipare a qualsiasi aspetto negativo significativo. Se il prezzo del titolo si trova intorno al livello 30 per un lungo periodo di tempo, si avrebbe la possibilità di raccogliere più premi put, con la vendita di una nuova opzione di 25-Strike ogni volta che quello che hai venduto scade in precedenza. In questo modo, si potrebbe guadagnare una notevole quantità di premio di opzione, che permetterebbe di acquistare le azioni a titolo definitivo nel mercato al prezzo più alto prevalente, ma effettivamente essere l'acquisto molto più basso, quando il totale guadagnato premi vengono sottratti dal prezzo pagato. Questo potrebbe essere considerato un modo di sostenere nel basso prezzo si spera di pagare. Ma, naturalmente, questa strategia si basa su un prezzo delle azioni stabile per XYZ, dal momento che un grande aumento del valore stock39s dovrebbe provocare i premi 25-strike messo a diminuire in modo significativo, a guadagnare molto poco quando li vendono. La risposta è stata utile 100 di persone pensano che questa risposta utile Se siete a posto la vendita di una put nudo e ottenere quottriggeredquot a comprare, anche in un mercato difficile sell-off o Bear market, grande. Il rischio o svantaggio è che si don39t controllare i tempi del commercio e può essere l'acquisto del titolo che continua molto più basso. Si potrebbe ottenere una voce migliore. I suoi più grandi rischi sono valori anomali. Ad esempio, nessuno si aspettava uffici Caterpillar39s per ottenere fatto irruzione ieri (322.016). O Enron a implodere completamente in fallimento. Così, il vostro rischio più grande è il titolo che va a zero o di ottenere alterata per un lungo periodo di tempo e poi si hanno i soldi morti legato e i costi di opportunità connessi. Detto questo, se si vuole quello stock particolare ad un prezzo inferiore, quindi una put nudo può essere un ottimo modo per generare reddito, mentre si attende per lo stock quotto venire a you. quot Si può vendere put nudo e quando scade, risciacquo e ripetere. Anche in questo caso, non vorrei andare troppo lontano, tuttavia, come cambiano le cose, si può decidere non è più come le loro prospettive. Mi don39t come avere GTC (valida fino a cancellazione) ordini appesi là fuori troppo a lungo, si tratta solo di un incidente in attesa di accadere. Infine, si dovrà tenere i soldi a disposizione, che sarà un peso per i rendimenti, a meno di utilizzare il margine e sono pronti a vendere qualcosa di diverso e fare cassa a disposizione in caso di attivazione. Dico questo, strategia saggia, si sta cercando di vendere una put 16 out of the money (OTM), che a meno che il titolo è estremamente volatile, non si ottiene molto di premio (se compilato) a meno che non si va lontano. Ancora una volta, io non consiglierei questo, o ci troviamo in una grave crisi quando si wouldn39t desidera impiegare per questa strategia a tutti. In alternativa, si potrebbe vendere più brevi nel tempo e avvicinarsi a un premio più elevato, e quindi risciacquare e ripetere. In questo modo, si genererà più premio di vendita, mentre si attende a riempirsi. Selezionando lo sciopero corretta è fondamentale per la gestione dei rischi e massimizzare i premi. È necessario comprendere la volatilità implicita e il volume opzione ai diversi scioperi per fare questo. In superficie, sembra grande e ci sono molti articoli su come si tratta di un quotsafe, quot quotbetter, quot o quoteasyquot modo per ottenere il tuo magazzino preferito a buon mercato. Tuttavia, nulla a investire è così facile. E molte volte, si won39t vengono riempiti e avrebbe potuto fare qualcosa di diverso con quel denaro riservato per tale stock, soprattutto se si va troppo lontano out of the money. Si tratta di una strategia molto valida e possiamo usare per alcuni clienti che capiscono opzioni nudi, ma se si utilizza opzioni nudi in modo non corretto, è come Kryptonite. Ognuno dice che hanno una prospettiva a lungo termine fino a colpire la loro soglia del dolore, poi si don39t. Questo è uno dei problemi con quotRisk Tolerancequot per gli investitori, cambia. Quando il mercato va in su, tutti vogliono come l'avidità calci, ma come va giù, tutti vogliono contanti. Le opzioni sono un ottimo strumento e possono essere utilizzati per ridurre i rischi, e se si utilizza la strategia di cui sopra per ottenere veramente uno stock che si intende tenere, grande. Ma poi don39t lasciare l'attesa o impazienza fissati in e rinunciare alla strategia. Questo è il motivo per cui i livelli corretti sono così importanti. E saranno diversi per ogni stock. Si won39t essere, diciamo 8 OTM, per ogni stock. Essa dipende dalla volatilità di quella particolare azione e quindi la volatilità implicita delle opzioni (put). Spero che questo aiuti e buona fortuna, Dan Stewart CFAreg Questa risposta utile Il vantaggio è che la perdita è limitata. Lo svantaggio è che se il titolo scende ipoteticamente a 0, si dovrà acquistare a 25. Questa azienda risposta helpfulThe emette un certo numero di azioni per i dipendenti ad un prezzo fisso per un determinato periodo con un'opzione concessa per loro per l'acquisto . Questo tipo di opzione è conosciuto come stock option. Il prezzo di acquisto è altrimenti noto come prezzo di esercizio, che è una rappresentazione reale del valore delle azioni sul mercato al momento dell'acquisto. I dipendenti prima di esercitare i loro diritti di acquisto di azioni al prezzo di esercizio devono attendere fino a quando l'opzione sono acquisiti che di solito durano per quattro anni. Durante il periodo di giubbotto, del valore di mercato del titolo può essere aumentato, che pagano un modo facile per i dipendenti di acquistare azioni a sconto. Il guadagno dipendente può essere determinata dalla differenza tra il prezzo di esercizio e il prezzo di mercato del giorno l'opzione viene esercitata. Quando i dipendenti diventano il proprietario del magazzino che può possedere o può vendere le azioni a seconda dello stato del mercato. In passato Stock Option sono concessi sotto forma di compensazione sono stati alti dirigenti e amministratori esterni solo avuto la possibilità. Dal 1990 in poi l'opzione è stata data a tutti i dipendenti. I vantaggi di Stock Option Come le stock option sono assegnate a tutti i dipendenti, la lealtà e l'impegno per la società sta crescendo a ritmo rapido. I dipendenti diventano il proprietario del capitale, per cui vi è una buona possibilità per il dipendente ad assumere maggiore responsabilità e per quanto riguarda le prestazioni hanno messo uno sforzo maggiore per ottenere il sopravvento. Al fine di raccogliere il futuro premio, l'azienda attrae i dipendenti di talento a rimanere più a lungo periodo. Per l'uomo d'affari stock option prevedono un'offerta supplementare che è il vantaggio fiscale che li aiutano dal pagamento della tassa. Fino a quando le opzioni sono esercitate, viene mostrato come inutile sul libro della società. Tecnicamente parlando. stock option sono in forma di una compensazione dipendente differita ma per quanto riguarda la conservazione dei dati in attesa di opzione dovrebbero essere esclusi dalla registrazione tra gli oneri. Stock option aiuta a dimostrare riga inferiore sano e aumenta la crescita di una società. Quando i dipendenti esercitano l'opzione, detrazione fiscale è consentito alla società sotto forma di spese di compensazione che è la differenza tra il prezzo di esercizio e il prezzo di mercato. Svantaggi di Stock Option dopo aver esercitato l'opzione per l'acquisto, molti dipendenti incassare le loro azioni in una sola volta in quanto diversificano le loro partecipazioni personali o bloccare in guadagni. Alcuni di loro non tenere la loro parte per il periodo più lungo che è la causa per perdere il valore motivazionale dell'opzione. Alcuni dipendenti, non appena incassare la loro opzione, scompaiono quando si imbattono in una nuova ricchezza in attesa di un altro punteggio veloce con una nuova società di crescita. Un altro svantaggio è che la gestione incoraggiare i dipendenti a prendere ad alto rischio. Per quanto riguarda i dipendenti sono preoccupati di stock option in forma di compensazione è un rischio eccessivo. Nel caso di società instabile, se gran numero di dipendenti cercano di esercitare l'opzione per ottenere profitto nel mercato, allora c'è la possibilità di collasso in tutta la struttura patrimoniale di un'azienda. Quando problema azienda inoltre un nuove azioni agli altri investitori, non vi è alcuna possibilità per gli altri investitori di ottenere il sopravvento in quanto aumenta le azioni in circolazione. In tal caso l'azienda deve o riacquisto azionario o aumentare i suoi guadagni che possono aiutare a prevenire la diluizione di vantaggi e svantaggi value. The di stock option virtuali sono abbastanza semplice e diretto se si comprende azioni e stock options. Virtuali stock option - noto anche come phantom stock option - non sono opzioni per acquistare azioni a tutti. Si tratta di una promessa di pagare in contanti (o simile equivalente in denaro) in un secondo momento. Tuttavia, la quantità di denaro che sarà pagato è contingente - è legato al valore del reale, vero e proprio magazzino. Pertanto, il valore in denaro va verso l'alto o verso il basso sulla base del valore azionario reale - proprio come la possibilità di acquistare azioni ha un valore che va su e giù a seconda di ciò che il valore azionario attuale è. Il vantaggio è che si può Incent persone con la promessa, la proiezione, o aspettativa che la vostra azienda varrà molto di più in futuro - proprio come si potrebbe con una stock option vero - ma non devi mai dare via equità. Questo significa che mantenere il controllo (cioè i diritti di voto che le normali scorte di azioni ordinarie danno pure) e si può presentare una tabella tappo pulito che mostra un minor numero di azionisti. Il lato negativo è che questo è essenzialmente una promessa di pagamento, ed è come ottenere un prestito non garantito da un privato - la persona che si stanno dando il titolo virtuale. Di conseguenza, se le cose vanno male, si sta potenzialmente di fronte a uno o più violazioni di cause legali di contratto, oltre alla possibilità di avere eseguito afoul di varie leggi in materia a seconda di ciò che si dice e ciò che i documenti dicono. 300 Visualizzazioni middot View upvotes middot Not for Reproduction middot risposta richiesti dal 1 vantaggi personThe e gli svantaggi di opzioni Le opzioni sono un veicolo di investimento molto particolare ed è quindi importante imparare le caratteristiche uniche di opzioni prima di decidere di commercio loro. Vantaggi Leverage. Le opzioni consentono di impiegare un notevole effetto leva. Questo è un vantaggio per i commercianti disciplinati che sanno come utilizzare la leva finanziaria. Rapporto Riskreward. Alcune strategie, come le opzioni di acquisto, permette di avere a testa senza limiti con downside limitato. Strategie uniche. Le opzioni consentono di creare strategie uniche per approfittare di diverse caratteristiche del mercato - la volatilità come e tempo di decadimento. Bassi requisiti di capitale. Le opzioni consentono di prendere una posizione con requisiti molto bassi di capitale. Qualcuno può fare molto nel mercato delle opzioni con 1.000, ma non tanto con 1.000 nel mercato azionario. Svantaggi minore liquidità. Molti stock option individuali non hanno molto di volume a tutti. Il fatto che ogni azione optionable avrà opzioni scambiato a differenti prezzi di esercizio e scadenze significa che l'opzione particolare si sono negoziazione sarà molto basso volume a meno che non si tratta di uno dei titoli più popolari o indici azionari. Questa minore liquidità solito importa molto a un piccolo commerciante che viene scambiato a 10 contratti però. spread più elevati. Opzioni tendono ad avere più alti spread a causa della mancanza di liquidità. Ciò significa che vi costerà più in costi indiretti quando si fa un commercio opzione perché si darà la diffusione quando il commercio. commissioni più alte. Opzioni mestieri vi costerà più in commissione per dollaro investito. Queste commissioni possono essere ancora più elevato per gli spread in cui si deve pagare commissioni per entrambi i lati della diffusione. Complicato. Le opzioni sono molto complicati da principianti. La maggior parte dei principianti, e anche alcuni investitori avanzati, pensano di capire quando essi non. Tempo di decadimento. Al momento dell'acquisto di opzioni si perde il valore temporale delle opzioni come li si tiene. Non ci sono eccezioni a questa regola. Meno informazioni. Le opzioni possono essere un dolore quando è più difficile ottenere preventivi o altre informazioni analitiche standard come la volatilità implicita. Le opzioni non disponibili per tutti gli stock. Anche se sono disponibili su un buon numero di titoli opzioni, questo limita ancora il numero di possibilità a vostra disposizione.